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Desde Android 1.6 se introdujeron nuevos tamaños de pantalla como la QVGA del Tattoo (240 x 320). Muchas aplicaciones no se ven bien a esta resolución (el tamaño normal es HVGA de 320 x 480) , por eso debemos indicar específicamente en el AndroidManifest.xml las resoluciones que soporta nuestra aplicación.
La primera línea indica que desarrollamos para Android 1.6, pero que damos soporte a la 1.5 (cuanta más gente la use mejor)
La segunda, indica las resoluciones que soportamos. Asegúrate de probarlas todas en el emulador antes de subirla al Market.
Tienes la explicación completa en la esta guía.